 .     
  


 
     ..    ,      (      ),          .        .           .          ?        ?      ,   ?      -?       .





 

 .     



 .., 2018

   , 2018


* * *




 1.      





 1.      .  2013 


    

       ,       ,           .

    .   .         ,          ,  .            ,      .           (   ),   ,          .   ,   , .   ,     ,   ,         .          .   :   . ,        , ,     ,     . ..   . ,         . , ,         ,         . , ,         . ,        .

    :      -      ,     , ,     .       ,       ,          .       , ,   ,          .      .            ,     .

  : . ,         ,      ,       .      .

 .           ,      ( , ,     ..).           (  ,         ,       ,     ..).        .              .        ( 1998.,  20082009.)    , , ,   .

 .    ,          .              ,        .        -  ,            .          .      ,     - .      ,    ,             .  :  ,     ,        , ..     .

 .      .     ,       (   ,     ),    (         ).          .       .            .   ,  ,      ,    .                .        ,      ,          .

      ,    ?      .        ?  .      ,           .      ,        .    -     .         .     50  70 . -     ,     .       -    ,        . -            .     20102012.                       .              .      .    ,                .

  :      .  .                :  ,     .         .         ,                 .  .                  .    ,      ,       .           10 . ..            .          .       .    ,       .       .         .  .          ,   , , , .     .

     ,    .  ,  ,   -           .  ,     ,    , , ,        .  ,   ,     .    ()  .   . ,        ,    ,      .



:      

1.       .               .            . ,   ,     .        ,  ,          .

       ,              ,  컠   ,      .        (      -   )         .      .           10          7 .           .    .    ,            ,  ,   ,     .            ,      17,   23 .  ,       2016   7,  13 , ..   .   ,   . 10,6               Laiki.  1,4        ,  . ,       ,  ,      :

)        (,            );

),    ,     (               );

)              ;

)      ,            .

2.  .         . ,     .   ,   13,9.   .    ,               1960 .        1963 ,          .

      (  , -    20022005.)      .     ,    .        :

1)-            ;   ,  ,  ,     ;

2)  ,        ;

3),        , ,           ,         .

    :      .  ,   ,  ,         ,          ,        .            ,        ,    ,    ,   .         ,     , ..     .                   . ,      ,   ,    .

3.      .          .        3/4      , ..  10,5       400 .    3   ,      2016        .   . ,    .     ,      ,    ,      .              2009 ,     17,4   . , ,              ,         .   -    ,  ,          .    ,      ,  .         -    ( ,               70-   ).           ,       2013 .     ,    . ,       ,   ,     ,         .

  ,         ,      .          ,   . ,  ,   ,       .            2013  ():   2451,8;   382,5;   281,6;   111,9.    ,     ,  ,              .                    .

,    ,      957,3  .      ?    .     ,         (    ,     ).               .             ,          . ,       ,     ,    ,        .  ,  ,        .       ,    ,   .

4.       .         .        .       .   , ,        ,    .        .           ,  ..    :      .                .     ,           ,     .                .             .  ,  ,              ( ..)             .  ,  ,      .

,        .           .      .         ,      .    :  ,  ,  ,   ().    ,       ,       . ,       .         . ,        ( Offshore leaks ,            ).         , , , .

       :        .       , ,  ,      .      ,      ,     ,    .                   .       .

  .   ,      , :      .      .   .  ,               .   :          ?      .  :            .         ,          ,     .         ,       .        , ..   .      ,   ,   .     .          . ,        ,    .         .                     .                 .           :   ,     ,       ,        ..          ,          .



      ?

             :           .       :    ,   .                 .        ,        .        (  ).       ()    ,    . -        .        Offshore leaks.        130  ,    .  ,   ,    .       -  ,     .    .  ,   .

    ?         ?       ?           (    - .)         ?                .        .         ,  .    .       1990-  (     ).        .

   ,               ,       .       :                         껻.         :         ,      ,       ,    ,         .

       .     ,                         .          ,        ,             ( ),   ,  ,   ,    . ,       ,     .               .

        ,       .             Tax Justice Network.   ,   19902010.       800 .      2013 .       900 .  ,       ,   ,  450 .        ,      .  ,     ( )    .   ,              ,  .    ,          .        ,  -   .     (  !)            -  ,      ,    .

      ,         .   ,          ,         .     (    )   ,   ,   10    .  ,               ,  ,     .       .

 ,       .   ,          ,    .  -, ,    .     ,    ,   ,       .




 2.    :  


   

   .        .      ,    :

  ,         ,       ( );

                  ( ).

,    .  ,   ,           .      :  30%        .       ,          (),    .        .      12 .      (, )  .        10    : , , , , , , , 

    .

1.  (  ,  , ).

2.  (, , ),   .

3.    ,  .

        .             - .   , ,   ,      .          -. ,      : , , -. ,    2006.   20.    ,    -     .  43%        黠    ,    (),  , ,  .  ,    12,5.    (Special Financial Institutions  SFI),  ,     ,  2002.  3600 ,   8    .   2000-      42.  , 5,8.     .              [1 - ..      //  ,  2008.; Van Dijk., WeyzigF., MurphyR. The Netherlands: A Tax Haven? Amsterdam: SOMO Report, 2006, . 3.].

   , ,         .     ,     1012  ,      .           1/5  ,   [2 -   :   .  //11  2012. Forbes.ru: http://www.forbes.ru/sobytiya-column/finansy/82075-borba-sofshorami-prognoz-voennyh-deistvii).].

 ,      ,      .    ,          .         .

      . 軠         ,   -  . 軠     ,       -      .

 Tax Justice Network:    .       Tax Justice Network (TJN),         ,        21  32  .       ,  , , , ,      .            ,    Credit Suisse  231   (    2011 ).     21        ()   .   ,              ,      ,           .   ,  ,    TJN,        ,     (      10  ).

   TJN     ,        ( ,    ). ,         ,         [3 -          ,    . ,   Boston Consulting Group (BCG),           7  ,         (), 11,5   ( .       ,     // www.investgazeta.net // 16.04.2009).].

Tax Justice Network  , ,    ,          .   TJN       McKinsey  . ,    TJN   .       2012 [4 - The Price of Offshore Revisited, Tax Justice Network, July 2012.].

   ,                          2011 .   ,  TJN    ,      .       TJN    .     ,  TJN    ,                 .

    ,  ,       (),   ,     .         .

    TJN.      Tax Justice Network ,       ,                .      ,  TJN,   , ,   .    , ,   .  TJN         ,      ( ).          : , , , ,  (    ,       ).

 ,      ,   ,   ,     .        ,    . ,  ,   .       .                .         ,          ,     .         ,     .        ,         .        ;  ,    .

     .    TJN     10   ,          .     2  3     . 47%     , 53%   .

   21   (: 9,8  ),   TJN,  92     (..  1    ,    ).              100      .

             ,     .    ,          ,         , ,    .                ,   private banking.      private banking   UBS, Credit Suisse   Goldman Sachs. ,       ,               .  ,   ,  1417%       [5 -   :   .  //11  2012. Forbes.ru: http://www.forbes.ru/sobytiya-column/finansy/82075-borba-sofshorami-prognoz-voennyh-deistvii.].

TJN     ,   .   -50  ,   TJN,   12  , ..      .  2005     5,4  ;  ,          .      -50 (   2010.)    UBS  Credit Suisse.         ,  HSBC, Deutsche Bank, BNP Paribas.    -: JPMorgan Chase, Bank of America, Morgan Stanley, Wells Fargo  Goldman Sachs.  ,   -10,   6   ,     (.. 50%    -50).

    ?               -, , , , .        , ..   .  100     ,       ,  2    .     8000        .  ,           .      (  )   .     ,     , 83       .

      ,        .   ,   .  19702010.,   TJN,   ( ):    496;     308;    306.        :  19902010.       798  (       40 ).  TJN          . ,  2010         34,4 ,  2011-  80,5 ,   2012 ,  ,    100 .      TJN   ,             .

            1,2  . ,      40 ,  1970 ,       20.                ,       .    ( 19702010.,  ):   779;   520;   496.            (21  ) ,   ,  4%.

,    .  1970  2010 ,    TJN,    ( 139 )   7,3  9,3   (        200 ).               15   (  ).         ,              .        ,       2010      4,1  ,  ,       11  ,  ,  ,     ,   .  ,     (85%  )     ,       . ,    ,       ,           .      2132      3%       30%,  ,      190280     .      ,     ( )       ,       .

    ,    ,       ,  ,   .   ,    ,       :    ,    ,        .

   ,                    .        .

1.         ,     .    ,          3  ,    .

2.              .      ,  .

3.               ,     .

  :    .    (   )      ,       ,     .  ,   ,   ,   , 100  -     .           .   ,    ,          [6 - BillS. 681 Stop Tax Haven Abuse Act.];       .       : 1)       ,   ; 2)              ,   ; 3)    ,    ,        ,   ,     , ; 4)    ,   ,  150%       .

                            .          .            .          ,  Coca-Cola, Procter & Gamble, General Motors, Intel, FedEx, Sprint  .      :         -    ,  -,       ,        .     ,    12.  ,    5  2008   ,  -.       ,      .   ,   .        , , ,       ,  -          [7 -     // expert.ru, 23.07.2012.].

                2010     ,    .   2012   , , ,             .               .        .   ,               .      (     )       ,   .                 ,          .  ,                 ()    .

      .          ,   ,      ,        ,          .     ( ).  , ,   ,    .

     (,   )     ,       ,   private banking.     ,     ,        .      ,   .

     .    .  97%   ˻ .          - (),      .    3% ,  ,            (21%)    (9%).     .

  ,  27%     .  50%          .      25% ,      [8 -   , 5.12.11 // http://www.gazeta.ru/column/mikhailov/3858474.shtml.].

   ,                 ,     .             .

          .                .             .              .  2011.       ,   ,                ,    .        . ?  ,     .  ,       ,        (   ,              II,     ).      ,      .

    .    .   2011.      600      ,       .   2012.        11  ,  Wegelin, Credit Suisse  Julius Baer,        .    2012.      Wegelin    -  .  ,                     .

  :   .                  .    XVI ,      .        ,           (29   2  2008.), ,       .     ,        .     ,     ,          [9 - Der Spiegel. 2008. Dez. 9.].

             .          .   ,    (  )   ,            .   ,           ,     .

          .,     ,     .           ( , )   ( ).    2008   G20,      ,     .  2010.         ,      .  2010.   600    ,       .     .

                            .     ,               .    ,            ,     .

,    ,      . ,       ,         ,           .         ,     ,       .            80%,                 ,       ,    .

        ,    ,          .        :       .           .         .              ?    ?        ?         .  ,  ,      ,   .     ,        [10 -   :   .  //11  2012. Forbes.ru: http://www.forbes.ru/sobytiya-column/finansy/82075-borba-sofshorami-prognoz-voennyh-deistvii.].



      

  FSB:      .     (Financial Stability Board  FSB)                 [11 - FSB Publishes Initial Integrated Set of Recommendations to Strengthen Oversight and Regulation of Shadow Banking. FSB Press release. 18 November 2012.].

        2011 .      67  ,          ()    .   .     ,         3035%  ,           15%,       4050% .     ,  ,         .          2011 ,  70  , ,          2124  .

,                  .                   .

       .      2002 : 26  .     (2007.)     62  .    ,            ,        . ,          , ,           2007   .    2011   ,   FSB, 25%         .              .     -   軠   .




  .


   .

   ,     (https://www.litres.ru/valentin-katasonov/zolotoy-lohotron-novyy-mirovoy-poryadok-kak-finansovaya-piramida-6444076/)  .

      Visa, MasterCard, Maestro,    ,   ,     ,  PayPal, WebMoney, ., QIWI ,       .



notes








1


..      //  ,  2008.; Van Dijk., WeyzigF., MurphyR. The Netherlands: A Tax Haven? Amsterdam: SOMO Report, 2006, . 3.




2


  :   .  //11  2012. Forbes.ru: http://www.forbes.ru/sobytiya-column/finansy/82075-borba-sofshorami-prognoz-voennyh-deistvii).




3


         ,    . ,   Boston Consulting Group (BCG),           7  ,         (), 11,5   ( .       ,     // www.investgazeta.net // 16.04.2009).




4


The Price of Offshore Revisited, Tax Justice Network, July 2012.




5


  :   .  //11  2012. Forbes.ru: http://www.forbes.ru/sobytiya-column/finansy/82075-borba-sofshorami-prognoz-voennyh-deistvii.




6


BillS. 681 Stop Tax Haven Abuse Act.




7


    // expert.ru, 23.07.2012.




8


  , 5.12.11 // http://www.gazeta.ru/column/mikhailov/3858474.shtml.




9


Der Spiegel. 2008. Dez. 9.




10


  :   .  //11  2012. Forbes.ru: http://www.forbes.ru/sobytiya-column/finansy/82075-borba-sofshorami-prognoz-voennyh-deistvii.




11


FSB Publishes Initial Integrated Set of Recommendations to Strengthen Oversight and Regulation of Shadow Banking. FSB Press release. 18 November 2012.


